Cele mai mari șase bănci din S.U.A.împrumuturile pentru proprietăți comerciale în neregulă s-au triplat până la 9,3 miliarde USD în 2023, pe fondul ratelor ridicate ale locurilor de muncă neocupate și al costurilor de împrumut în creștere.

Astăzi, sectorul se confruntă cu un control mai mare din partea autorităților de reglementare, pe fondul riscurilor tot mai mari pentru stabilitatea băncilor.De fapt, pentru aproape jumătate din toate băncile din SUA, datoria imobiliară comercială este cea mai mare categorie de împrumuturi în general.În timp ce împrumuturile comerciale sunt concentrate mai mult în băncile mici din SUA, mai multe instituții financiare importante au adunat portofolii semnificative de împrumuturi comerciale.

>

Graficul de mai sus arată expunerea imobiliară comercială a principalelor bănci din SUA, pe baza datelor de la UBS din T3 2023.

Top 20 de bănci din SUA după active: expunerea proprietății comerciale

Iată împrumuturile pentru proprietăți comerciale ale celor mai mari bănci din SUA, în funcție de active, începând cu al treilea trimestru al anului 2023:

>

După cum arată tabelul de mai sus, JPMorgan Chase, cea mai mare bancă din America, are 12,6% din portofoliul său de credite în imobile comerciale.

În ciuda problemelor legate de proprietate comercială, compania a înregistrat prețuri record ale acțiunilor în 2023, prețul acțiunilor sale crescând cu 27% pe parcursul anului.Banca a achiziționat First Republic în apogeul crizei bancare regionale din SUA în 2023, ceea ce a contribuit la creșterea performanței.

Cu toate acestea, băncile mari rămân precaute.Câteva bănci importante, cum ar fi Wells Fargo, construiesc rezerve mai mari de numerar pentru pierderile din credite din proprietăți comerciale ca amortizor pentru eventualele neplate.

Poate cea mai îngrijorătoare bancă este New York Community Bancorp, care are 57% din totalul împrumuturilor expuse la datorii comerciale.Banca a raportat o pierdere de 2,7 miliarde de dolari în al patrulea trimestru al anului 2023, iar Moody’s și-a retrogradat recent ratingul de credit la statutul de "junk”.Banca a adus o 1 miliard de dolari de capital ca un colac de salvare după preocupările tot mai mari cu privire la starea portofoliului său de credite imobiliare comerciale.

În general, în timp ce ies la suprafață buzunare de probleme, băncile majore sunt mai ferite de șocurile imobiliare comerciale în comparație cu alte bănci.În medie, aproximativ 11 % din portofoliile de credite ale băncilor mari sunt concentrate în imobiliare comerciale, comparativ cu băncile mici, unde expunerea medie scade în jur de 21,6% din credite.